Пассивный доход

Пассивный доход
Меня зовут Влад, и в этой статье я хотел бы поговорить о пассивном доходе.

Для начала немного о себе:

25 лет.
Программист.
0 лет опыта инвестирования.
Налоговый резидент Украины.
и небольшой дисклеймер:

Эта статья не является призывом к каким либо действиям, и вкладывая или не вкладывая собственные деньги в определенные финансовые инструменты вы делаете всё на свой страх и риск.

Ну а теперь можно перейти и к самой сути, и так — поехали!
Что такое Пассивный/Активный доход?

Что-бы понять что такое пассивный, нужно сначала представить себе что такое активный доход.
С ним всё просто, вы конвертируете своё время в деньги.
Проблема — стара как мир, ваше время не бесконечно и вы не всегда сможете предоставлять свои услуги. Пассивный доход в свою очередь является немного другим. Если мы говорим о работе, вы сначала создаёте продукт, или услугу, вкладывая туда свои ресурсы. После — вы это дело выкладываете на всеобщее обозрение, и получаете доход от использования своего продукта. Главный плюс — вы работаете один раз, а деньги получаете долго. Таким образом можно обойти условие из активного дохода, и конвертировать своё время в, потенциально, бесконечный поток денег.
Все же хотят бесконечных денег, да?

Изи бабки! Изи?!
Источники пассивного дохода
Пассивный, если его можно так называть после всего сказанного, доход, не появится на ровном месте. Над его источниками нужно работать.

Яркие примеры — создание картины, написание книги, курса и т.д.
То есть вы тратите время, создаёте что-то, и потом, завершенную версию продукта — продаёте. Если вы можете сделать что-то подобное — вы на коне, а точнее, скорее всего уже этим занимаетесь, я — нет. по этому я нашел другой вариант, попроще, ну или не совсем. Он касается финансов как таковых. С финансами дела обстоят несколько иначе, ваша задача — сделать так что-бы деньги делали деньги. Рассмотрим варианты того, как это можно сделать. Бизнес (открываем шаурмешную), Аренда (покупаем квартиру и сдаём), Инвестиции????
Почему не депозит в банке? — депозиты в банках, в среднем — покрывают только инфляцию, таким образом можно сохранить деньги, но не преумножить их.

В случае с Бизнесом, в 99% случаев вы не создаёте источников пассивного дохода, а лишь меняете одну работу на другую, переставая работать на дядю. Что уже шаг вперёд, но немного не то.

В случае с Арендой — это также, вы становитесь арендатором, вам нужно искать людей, составлять с ними договора, работать с риелторами, ухх, следить что-бы всё было как у людей, рассчитывать комунальные и ещё целая куча дел. Если только не найдёте управляющую компанию и будете оплачивать её услуги. Адекватных условий для создания чего-то подобного в наших реалиях я пока не наше, плюс, покупка жилья — дело недешевое, а влазить в кредиты не охота =/
Этот вариант я не отметаю полностью — он имеет право на жизнь — но крайне тяжело реализуем, если речь идёт о суммах до 100 000$. (А у нас речь идёт именно о таких суммах, если что)

Все рассчёты о прибыльности — чуть позже.

STONKS!
Инвестиции — ну вот, добрались наконец. Есть много сложностей но общая идея простая — покупаете акции — ждёте, акции растут — вы богатеете. PROFIT!
C акциями может быть всё не так просто, модное слово ТРЕЙДЕР — сильно портит у людей впечатление о фондовом рынке — трейдеры — это активные инвесторы, а если быть точнее — спекулянты — не более (не воспринимайте пожалуйста как оскорбление чувств трейдеров, это лишь фигура речи). Купил подешевле — продал подороже, вот только статистика неуклонно нам твердит что успешных, мамкиных трейдеров КРАЙНЕ мало, понимаешь КАРЛ? (95% проигрывают индексу)

— Если не трейдер то что/кто?
— Инвестор, пассивный инвестор.

Как это работает? Давайте разбираться.
Тут главная суть это отсутствие необходимости «играть» на бирже.
В идеале в этой стратегии — вы никогда не продаёте, хотя есть исключения (это тема для отдельной статьи).
И постоянно «кормите» свой портфель, пока он не наберёт критическую массу, после чего портфель «кормит» вас. Голубая мечта каждого такого инвестора — «жизнь за счёт дивидендов» — ещё одна идея, которая «стара как мир». Ежемесячно\Ежеквартально получаешь процентик со своих накоплений живёшь — радуешься жизни, делаешь вообще что хочешь и никак не зависишь от своей работы.
Звучит хорошо — не правда ли?)

Есть и свои подводные камни, конечно, куда без них.
Расскажу о парочке из них.

Камень № 1 Стратегия
Это сердце портфеля, и в то же время краеугольный камень. Самое важное в ней, как бы это странно не звучало, психическое здоровье владельца. Иначе говоря risk management. Соотношение крайне простое — меньше риска — меньше потенциальной прибыли. В самом начале ваших телодвижений в сторону фондового рынка, хорошо бы потратить достаточно времени на разработку плана, которого вы с самого начала будете придерживаться.
Если этого не сделать — то в любой кризис/пик рынка — вы не будете знать что делать, куда податься, и куда делись ваши кровные.
В стратегию также входит понятие ребалансировки портфеля.
На эту тему я тоже напишу статью, надеюсь, когда-то.

Также важный момент в стратегии, есть много вариантов процентного распределения между акциями и облигациями. И для каждого отдельно взятого мамкиного инвестора — это соотношение будет уникально. Как это соотношение выбирать — расскажу отдельно. Тут скажу лишь что небезызвестный Vanguard — провёл исследование в котором выявил оптимальным соотношение 80% акций 20% облигаций, от этого можно отталкиваться.

Камень № 2 Реальные проценты
О каких суммах идёт речь?
О какой доходности?
В среднем, в отдельно взятый десятилетний период рынок растёт на 6,5-7,5% — это норма. Всё что выше этого — «Вы обогнали рынок и являетесь победителем по жизни». Всё что ниже — сами понимаете. 2019 год стал невероятным для истории. Те счастливчики что вложились вначале года, вконце заработали +35%.
За 1 год — это, просто, нечто.

Камень № 3 Дивидендные портфели
Существует ли жизнь с дивидендов? Да. Вопрос лишь в количестве капитала в активах.

Если вы в год тратите 12 000$ — то можете при наличии портфеля размером ~340 000$ и дивидендной доходности 3,5% вообще никогда не работать, и при этом вы будете богатеть! Тело то никуда не девается, это лишь дивиденды. В качестве альтернативы — существует вариант с продажей части активов. Изначально он мне показался странным, но включив математику всё стало на свои места. Предположим у вас есть всё те же 340 000$ — только дивидендов они не платят. За то растут быстрее. Продавая часть активов, те же 3,5% — вы всё ещё оставляете свой портфель на рост, так как в среднем он растёт на 7% в год. В этой идее мне не нравится то что придётся продавать, хотя и плюсы тут тоже есть, при необходимости — обсудим позже)

Существуют также так называемые High Yield акции — в которых % по дивидендам составляет от 3 до 9, а иногда и выше, следовательно, в действительности, при наличии достаточно выросшего портфеля, вам нужно не так уж и много.
Один из вариантов — накопить, перепрофилироваться, жить припеваючи. С такими активами есть свои особенности, они медленно растут, так как много раздают обратно своим инвесторам, что логично. По этому подбираются исходя исключительно из личных целей инвестора.

Выводы
Меня всегда волновал вопрос, как люди добираются до положения когда они в состоянии вкладывать миллионы куда либо. Я искал долго и нашел, есть два пути:

Весёлый
Скучный
Весёлый заключается в том что вы находите свою нишу на рынке, открываете бизнес, он становится популярным, и вы в считанные годы становитесь новым Билом Гейтсом с кучей денег.

Скучный — вы осваиваете престижную профессию, получаете достаточно денег для существования, остаток скапливаете, вкладываете в дешевые, доступные инструменты, накапливаете там достаточно средств, и делаете примерно тоже самое что делают ETF’ы — создаёте свой портфель из прямого содержания акций топовых компаний, и менеджите его.
Это долго, и скучно, потому что вы принимаете решение в самом начале по поводу своей стратегии, и потом просто следуете ей.
Лет через 10-20-30 — у вас достаточно денег для безбедного существования.

Материал подготовил для вас никакой не крупный инвестор, я только начинаю свой путь, и делюсь знаниями ради их структуризации и не только.
Я веду телеграм канал в котором делаю собственные выкладки — если кому будет интересно — велкам.

t.me/fire_in_ua

Всем удачи и хороших инвестиций!