Методи аналізу фондового ринку. Технічний аналіз

Існують два методи аналізу фондового ринку — технічний аналіз та фундаментальний аналіз. Існує ще Asset Alocation (пасивні портфельні інвестиції), але це не метод, а стратегія інвестування капіталу.

Засновником технічного аналізу був Чарльз Доу (1851-1902) Цей американський журналіст розвивав серії принципів для розуміння і аналізу поведінки ринку, яка пізніше стала фундаментом для технічного аналізу.

Внаслідок досліджень було помічено що певна поведінка графіків цін в минулому призводить до того, що їх рух в одному з напрямків в майбутньому стає більш вірогідним, ніж в протилежному напрямку.

Цей аналіз вивчає виключно результати біржових торгів — динаміку зміни цін і обсягів торгів.

Дані для технічного аналізу:

● Дата і час

● Ціна відкриття (закриття)

● Ціна максимальна (мінімальна)

● Обсяг торгів

Технічний аналіз використовують в основному трейдери (спекулянти)

Основні положення.

Ціна враховує все.

Прихильники технічного аналізу вважають не потрібно дивитись звітність компанії. В кожному разі, якщо звітність вийшла, інвестори відреагували і це вже закладено в ціну.

Ціни рухаються в тренді.

Якщо ринок росте, то велика ймовірність, що ринок буде далі рости та мала ймовірність, що ринок розвернеться та почне падати.

Історія завжди повторюється (ринки циклічні)

Трейдери дивляться певні закономірності та індикатори які повторюються. Якщо індикатор раз спрацював, то і другий раз також спрацює при виникненні подібної ситуації. Тобто трейдер зрозуміє куди піде ціна, базуючись на попередніх даних графіка.

Опираючись на ці положення трейдери вивчають графіки намагаючись оцінити загальний настрій на ринку і визначити напрямок ціни.

Трейдинг асоціюється з великим зароблянням грошей «швидко та багато», а по факту це втрата грошей (99% до 1 року) , багато стресу та непотрібних емоцій.

На цьому ґрунтується політика всіх брокерських компаній, які активно просувають політику трейдингу, а не інвестицій. Брокерській компанії вигідно, щоб клієнти були торговцями, а не інвесторами. Для того проводять різні курси по технічному аналізу. Суть курсів в основному зводиться до одного ‘’глянув на графік та роби операцію (купи-продай)’’. Брокери отримують набагато більше фінансового зиску від трейдера, що здійснює 10 операцій в день ніж від інвестора, що купляє раз в рік 6-8 фондів. Навіть якщо інвестор відкрив рахунок в брокера, основна ціль брокера зробити швиденько його трейдером. Для цього на клієнта вивалюють сотні листів інформації про майбутні прогнози щодо зростання цін на ті ці інші активи. Коли на людину звалюється потік інформації прогнозів про майбутні доходи в 30-40% за декілька місяців, важко залишитись інвестором. Чим більший потік інформації, тим більше людина хоче щось робити на ринку, щоб не втратити нагоду заробити за короткий термін.

Основні міфи, які поширюються для перетворення інвестора в трейдера.

Трейдери — багаті люди.

Успішно торгувати на біржі здатна будь-яка людина.

Регулярно заробляти можна не прикладаючи зусиль.

Щоб заробити, потрібно знати куди піде ринок, а отже потрібно вміти правильно прогнозувати.

Існує універсальний метод регулярно отримувати гроші.

На біржі можна заробляти без ризику.

Професіонали та гуру точно знають, куди завтра піде ринок.

P.S. Якби технічний аналіз був би таким ефективним, як його намагаються представити трейдери, то він би не мав понад 100 індикаторів (графіки, японські свічки, бари та інші), які застосовують при аналізі.

Більше корисної інформації на телеграм каналі t.me/Investeringer