Завдяки опціонам близько 100 співробітників компанії Revolut стали мільйонерами

До 100 співробітників британського фінтех-сервісу Revolut, співзасновником якого є українець Влад Яценко, стали доларовими мільйонерами завдяки володінню акціями компанії. Про це свідчить аналіз документів Реєстраційної палати Великобританії і звітів Revolut за 2020 рік, пише AIN.

Що показали фінансові звіти компанії

За даними видання Sifted, 76 осіб компанії володіють акціями Revolut вартістю понад $1 млн. Водночас мільйонерами все одно стали не рядові розробники — це колишні й нинішні топ-менеджери і члени ради директорів стартапу. Причому не менше 10 із них — володіють акціями на суму понад $10 млн.

У самому Revolut виданню відмовилися підтверджувати цю інформацію, пославшись на те, що вона конфіденційна.

Тим часом у Sifted стверджують, що реальна кількість мільйонерів британського фінтех-сервісу може перевищувати 100 осіб. Адже серед співробітників Revolut є власники опціонів, які ще не реалізували своє право на купівлю акцій.

Згідно з даними вищезазначених звітів фінтеху, в його співробітників є 2,4 млн опціонів загальною вартістю в $1,54 млрд.

При цьому кількість випущених опціонів стрімко зросла в 2020 році, в розпал пандемії коронавірусу. Тоді, паралельно з хвилею скорочень і звільнень, Revolut ініціювала схему SSS — salary sacrifice scheme: співробітникам запропонували віддати частину своєї зарплати в обмін на опціони компанії. В рамках угоди будь-хто міг обміняти частину своєї заробітної плати на подвоєну вартість опціонів стартапу.

Великі інвестиції в стартап у 2021 році

Відомо, що в липні 2021 року британський фінтех-сервіс Revolut залучив $800 млн, після чого його оцінка зросла в 6 разів — до $33 млрд.

Як наслідок, Revolut став найдорожчим фінтех-стартапом Великобританії, його співзасновник, українець Влад Яценко — мільярдером, а ще 50 співробітників — мільйонерами.

Мало того, Яценко став першим українським доларовим мільярдером в ІТ-галузі. Тоді ж він посів 10 місце в рейтингу 100 найбагатших українців від Forbes. Щоправда нині Яценко опустився на 34 місце в цьому рейтингу.

Чому це важливо

Нагадаємо, вартість акцій, які отримає співробітник-власник опціону в результаті реалізації свого права на акції, безпосередньо залежить від вартості компанії.

У випадку Revolut його оцінка майже за півтора року збільшилася в 6 разів, а разом із нею і вартість акцій сервісу. Це дозволило співробітникам, які колись отримали від Revolut опціони, стати мільйонерами.

Тож кейс цього стартапу наочно продемонстрував, які існують переваги опціонів для співробітників великих стартапів і компаній.

Чим займається Revolut

Як відомо, Revolut — це британський фінтех-сервіс, який у 2015 році запустили українець Влад Яценко і росіянин Микола Сторонський. Їхній продукт — це необанк: всі операції з картами проходять в однойменному застосунку на смартфоні.

Станом на 2021 рік у компанії — більше 16 млн клієнтів і 150 млн трансакцій на місяць.

У травні 2021 року Revolut запустив грошові перекази в Україну, а також почав активно набирати команду в Києві. Причому наймають фахівців переважно на віддалену роботу.


Відкриті вакансії Revolut на DOU можна переглянути тут.

👍НравитсяПонравилось1
В избранноеВ избранном0
LinkedIn
Допустимые теги: blockquote, a, pre, code, ul, ol, li, b, i, del.
Ctrl + Enter
Допустимые теги: blockquote, a, pre, code, ul, ol, li, b, i, del.
Ctrl + Enter

Миллион сейчас это ниочем, деньги начинаються с миллиарда

Back of the envelope math:
Для сильного сениора присоединяющегося к современному fintech стартапу на series A — процент опционов будет в диапазоне: 0.2-0.8%, для series B: 0.1-0.3%, series C рассматривать не будем так как риски уже значительно меньше и стартап по сути уже поднимает деньги для того чтобы скейлить бизнес — соответственно процент опционов будет довольно низкий для уровня IC (individual contributor)

Средний dilution rate при подьеме нового раунда инвестиций ~30% в зависимости от вливаемого капитала и текущей оценки компании. Согласно craft.co/revolut/funding-rounds всего было 5 раундов последний из которых довольно внушительный $5.5B -> $33B (будем считать что его dilution был ~100% ).

И того имеем для Сениора Кодера который пришел в компанию на раунде A с самой низкой средней долей в 0.2%:
0.2 * 0.3 * 0.3 * 0.3 * 0.01 * 33000000000 = $17,82M

P.S. все цифры взяты средние и не учтена стоимость exercise и налогов.

думаю разів в 10 менше в кращому випадку

У инженеров скорее всего опционы — это право на выкуп акций, обычно реализуется в момент экзита, тогда как фаундеры имеют (чаще всего) уже реальные акции и могут их продавать раньше времени. поэтому может возникать путаница кого уже считать миллионером, а кого еще нет. В любом случае когда растет стартап, в котором у тебя есть опционы — это очень греет.

Всём давали опционы с сроком выкупа за сотые цента с экспирейшином в 10 лет. Многие в UK реализуют опционы и сразу продают полученные акции ввиду того как работает capital gain tax в UK. В случае других стран люди могут сразу их эксерсайзить в акции и держать ибо они облагаются налогом только после продажи в их странах и они и видны в corporate registry втч. и я.

Как «миллионер» скажу, что сплошная перемога :)

шось математика не сходиться
1.54 млрд баксів на 2.4 млн опціонів це ~640 баксів за опціон

і

Мало того, Яценко став першим українським доларовим мільярдером в ІТ-галузі

ще не став, бо це pre-IPO

Да. Цена вроде около 611 была. Лень копаться в почте :) А насчёт pre-IPO уверяю вас, на IPO будет ещё больше ;)

Заголовок немного некорректный. Так правильнее: «Завдяки опціонам близько 100 менеджерів компанії Revolut стали мільйонерами»

Не правда. Большинство из них инженеры. В Революте на раннем этапе была очень плоская структура и менеджеров почти не было. Говорю как один из «миллионеров».

існують переваги опціонів для співробітників великих стартапів і компаній

Мешаете мухи и котлеты)
Рядовые сотрудники смогли мож Теслу купить)

Нет. Абсолютно добровольная история я жертвовал треть зарплаты в акции. Знаю полно сотрудников которые воздержались.

Водночас мільйонерами все одно стали не рядові розробники

Спасибо, досвиданья)

Тоді, паралельно з хвилею скорочень і звільнень, Revolut ініціювала схему SSS — salary sacrifice scheme: співробітникам запропонували віддати частину своєї зарплати в обмін на опціони компанії.

И здесь тоже интересно.

Исключительно как метод экономии кэша. Никакой корреляции не было. Всех кого нужно уволили, а потом уже предложили остальным SSS.

Исключительно как метод экономии кэша.

Ну то что это метод экономии для компании — это понятно.

Проблема в том что, «волна увольнений» + «компания пробует экономить кэш» означает что, компания очень не уверена в своем будущем и для работников обмен части зп на опционы — это гэмблинг. В конечном итоге выиграли, конечно.

Но могли и проиграть.

+ показывает что Revolut не очень стабильная компания для разработчиков.
Стабильные компании не сокращали массово во время первых волн ковида и массовой паники по этому поводу.

Ну, конкуренты вообще посыпались. А SSS, вообще-то, предложили это сразу после полумиллиардного раунда.
Раунд был прямо за месяц до ковида. Т.е. кэша там было дохрена, но просто очень хотелось выйти в прибыль к концу года (получилось, спасибо диверсификации в крипту) и, что безумие, KPI по доходу и пр. не откорректировали и оставили такими, как если бы ковида бы не было, а они были мега амбициозные и без него и какие-то даже выполнили, но, безусловно, не все.

Так что это скорее была манипуляция на событии, чтобы получить еще больше кэша на год, который для любого стартапа драгоценность. И, да, нужно сказать, что уволили инженеров только тех, кто был на Performance Improvement Plan (человека 3-4) т.е. не дожидались его Improvement сразу сократили. Но надо понимать что с сокращением давали 3 месяца зарплаты + 3 месяца доп. вестинга опционов и пожизненный Metal, ну и ноутбук в нагрузку в личное пользование.

Короч воспользовались «военным положением», чтобы прочистить ряды и убрать лишние функции организационные, которые nice to have были в компании.

Водночас мільйонерами все одно стали не рядові розробники — це колишні й нинішні топ-менеджери і члени ради директорів стартапу.

Это все хорошо, но не вижу как это должно мотивировать обычных разработчиков)

За топов никто и не сомневался, что все будет в шоколаде.

Как обычно. Кликбэйт и разочарование)

Привет. Я был Senior/Lead инженером там и я тоже в их числе как и мои другие кореша обычные работяги девелоперы и мы все стали «миллионерамм» как и ещё около 30 участников X Revolut чятика (суммарно человек 50) работяг русскоязычных состоящий из инженеров на 90%.

якщо вони такі дурні що досі в Україні
або ще дірніші і гроші в українському банку
треба терміново скуповувати однушки або валити

Никто из «миллионеров» не проживает в Украине. В Украине только в прошлом году начали нанимать. Так, в основном, Польша, Россия, UK и пара в США и Румынии с Литвой.

«Працювати в нашій компанії велика честь, але ні на що не надійтесь, звісно ж»

мільйонерами все одно стали не рядові розробники — це колишні й нинішні топ-менеджери і члени ради директорів стартапу

Как всегда: топ втиральщикам- корешки, директорам втиральщиков- вершки, а топ инженерам- Х без соли =) 76 топ менеджеров... прям гугл

УДОЛИ. РЯДОВІ РЕАКТ-ДЖАВА-ПІХОТИНЦІ НЕ ОГОЛОШУЮТЬ ПРОСТО БО БОЯТЬСЯ ЩО ДЕРЖАВА ЗАБЕРЕ ЇХ МІЛІОНИ

Якими б важливими програмісти себе не вважали, але в першу чергу це — бізнес. І без вдалого його впровадження як бізнеса це ПО б не коштувало і мільйона, нехай яке воно там ідеальне.

Ну а без ПО, этот бизнес сводился к рисованию графиков и надуванию щек перед инвесторами. Нет продукта, нет и бизнеса, какими бы небыли там идеальными его роадмапы и убедительными презентации.

Почитайте мои комментарии выше. Большинство из списка это разработчики.

Вітаю нових мільйонерів! Ось бачите — навіть в Україні опціони можуть працювати.

Водночас мільйонерами все одно стали не рядові розробники — це колишні й нинішні топ-менеджери і члени ради директорів стартапу. Причому не менше 10 із них — володіють акціями на суму понад $10 млн.

ну рядовим девам треба було стараться дорости до топа. а не кібани ганять і реактікі засовувать в андроїд

Для тих хто має опціони компанії яка торгується на біржі все досить ясно — якщо конвертуєш опціони в акції то треба заплатити податок. Якщо тримаєш як опціони сподіваючись на зростання компанії (а зсередини завжди здається що все класно чи принаймні ти зреагуєш коли буде гірше), то податки не платиш.

Приклад по податкам. У тебе є 10к опціонів по 10 євро за кожен. Тобто вони коштують 100к євро. Не знаю які там податки, але припустимо що 20%. Щоб заексесайзити опціони доведеться зробити sell to cover, тобто продати частину акцій щоб покрити податки. Це може навіть бути автоматичною процедурою. Тож тепер у тебе 8к акцій вартістю 80к євро. Ну і треба подати податкову декларацію.
На наступний рік акції зросли на 50%. Тобто коштують 120к. Ти вирішуєш продати їх: (120-80)*20%=8 податків. 120-8=112 чистими.
Або не робити усього цього і тримати свої опціони: 100к*1.5*0.8=120к чистими.

Але звісно все може бути складніше. Наприклад якщо тримаєш акції більше Х років то податок різко зменшується, от ти і хочеш зробити ексесайз швидше.

Ще припускаю можна порціями ексесайзити щоб не перейти в прогресивній шкалі оподаткування на більш високий податок.

Тобто можуть бути абсолютно адекватні причини чому звичайні веслярі сидять на своїх опціонах і не продають їх і не ексесайзять. Або роблять це порціями. Ну може Сторонський і дійсно не давай веслярам значних пакетів опціонів.

Не. Не в Украине, в UK

В UK, РФ, Польше основная масса. Ещё есть одна баба в Румынии и пару ребят в США и Литве. Большинство людей ставшие миллионерами — инженеры. Правда многие все ещё сидят в опционах исходя из налоговых причин.

Подписаться на комментарии